بهترین استراتژی برای سرمایه گذاری چیست؟
مجتبی لشکربلوکی_استاد دانشگاه
استراتژی سرمایه‌گذاری شامل مجموعه‌ای از انتخاب‌ها و قواعدی که ترکیب سبد سرمایه‌گذاری ما را مشخص می‌کند، همچنین چگونگی مدیریت و به روز نگه داشتن سبد را ساماندهی می‌کند. به عبارت دیگر به سه سوال پاسخ می‌دهد:
ترکیب سبد سرمایه‌گذاری من باید شامل چه کلاس دارایی‌هایی باشد؟
هر کلاس دارایی چند درصد سبد را تشکیل می‌دهد؟ (وزن دارایی مثلا طلا ۳۰٪)
چگونه (بر اساس چه قواعدی) و چه زمانی این سبد دارایی را بازبینی و بازچینی کنم؟
ما انواع و اقسام استراتژی‌های سرمایه‌گذاری داریم. یکی از آنها کپی تریدینگ است. استراتژی نعل به نعل یا Copy trading چه معنایی دارد؟
اگر شما فردی را بشناسید که به او و به تصمیماتش صد در صد اطمینان داشته باشید او را فالو می‌کنید و هر چه می‌خرد و می‌فروشد را برای خود کپی می‌کنید. امروز طلا می‌خرد شما هم طلا می‌خرید. فردا در بازار سرمایه میانگین کم می‌کند شما هم چنین می‌کنید.
در دنیا بر اساس همین منطق سوشیال تریدینگ‌ها شکل گرفته‌اند. امکان کپی کردن سایر کاربران یکی از ویژگی‌های مهم پلتفرم‌های سوشیال تریدینگ است. وقتی شما یک معامله‌گر موفق با سبک معامله‌گری مناسب می‌یابید، می‌توانید انتخاب کنید که استراتژی‌های او را دنبال کنید تا همه معاملاتی که او انجام می‌دهد به‌صورت اتوماتیک در حساب شما نیز کپی شود. شبیه به این منطق در ایران هم در سایت صد تحلیل هست.
فواید این استراتژی چیست؟
۱. هزینه پایین برای تحلیل و جمع آوری اطلاعات
۲. زمان و انرژی بسیار کم برای تحلیل
۳. حس کنترل شده خسران در زمان ضرر چون می‌دانید که یک آدم حرفه‌ای نیز ضرر کرده است.
نقاط ضعف این استراتژی چیست؟
ما همیشه به چنین فرد حرفه‌ای دسترسی نداریم.
ممکن است فرد الگو در یک بازار مثلا طلا بسیار حرفه‌ای باشد اما در بازار کریپتوکارنسی یا بورس چندان موفق عمل نکند.
ما عموما به ترکیب سبد این افراد دسترسی نداریم که چقدر را به طلا اختصاص داده‌اند و چقدر به ملک و چقدر به کریپتوکارنسی تخصیص یافته است.
در یادداشت اول گفتیم که به پنج دلیل سبدهای سرمایه‌گذاری هیچ دو فردی حتی اگر خواهر و برادر دوقلو باشند با هم یکی نیست. بنابراین کپی کردن حتی در صورت امکان منجر به بهینه شدن سبد سرمایه‌گذاری من، نه برای من که برای او (فرد الگو) می‌شود.
این استراتژی به چه کسانی توصیه می‌شود؟
۱. کسانی که زمان یا توان تحلیل بالایی ندارند.
۲. کسانی که دسترسی خوبی به اطلاعات و معاملات و تصمیمات فرد الگو دارند.
۳. کسانی که نمی‌خواهند در سرمایه‌گذاری خیلی زمان بگذارند و ترجیح می‌دهند که وقت خود را صرف کسب و کار اصلی یا زندگی و یا امور مهم‌تر از سرمایه‌گذاری کنند.
تجویز راهبردی:
استراتژی نعل به نعل یا کپی تریدینگ را زمانی انتخاب کنید که می‌خواهید زمان و انرژی کمی را صرف امور سرمایه‌گذاری کنید، فرد الگوی حرفه‌ای مناسبی در دسترس دارید و اطمینان دارید که هدف، افق، نقدینگی و میزان ریسک‌پذیری شما با فرد الگو تشابه و تناسبی دارد.
ارسال نظر